El Tratado Naval Aparte del Primer Ministro, sólo un hombre de Asuntos Exteriores tuvo acceso al tratado secreto entre Gran Bretaña e Italia. Cuando el tratado desaparece la paz mundial está en peligro, a no ser que Holmes lo localice a tiempo. El Ciclista Solitario Violet Smith consulta a Holmes sobre el misterioso ciclista que la sigue por una carretera desierta del campo. Los esfuerzos de tres hombres que han vuelto de Sudáfrica para estafarle la herencia, son frustrados por Holmes y Watson. El jefe de Violet, que es uno de los hombres y ahora está enamorado de ella, es el ciclista solitario que la sigue para protegerla de sus compañeros conspiradores.